ما هي شمعة النجم الساقط؟ 

نمط شمعة “النجم الساقط” هو تشكيل بياني يحدث في قمة الاتجاه الصاعد. يتميز بذيل علوي طويل (على الأقل نصف طول الشمعة)، وذيل سفلي صغير، وجسم صغير. يشير هذا النمط إلى أن السعر قد تم دفعه إلى الأعلى بشكل ملحوظ، ولكنه رُفض بعد ذلك، ليغلق بالقرب من سعر الافتتاح. يُنظر إليه غالباً كإشارة انعكاس هبوطي محتمل، مما يشير إلى نهاية محتملة للاتجاه الصاعد. من المهم للمتداولين التمييز بين النجمة الساقطة والمطرقة المقلوبة. في حين أن كليهما له ذيل علوي طويل وجسم صغير، فإن المطرقة المقلوبة هي نمط انعكاس صعودي يحدث في أسفل الاتجاه الهابط. 

مثال على نمط شمعة النجم الساقط 

في اتجاه صعودي مستمر، يتسارع سعر السهم نحو الأعلى. يتشكل نمط شمعة “النجم الساقط”، والذي يتميز بافتتاح السعر وتحركه للأعلى (الظل العلوي)، ثم انعكاسه ليغلق بالقرب من سعر الافتتاح. يحدث التأكيد إذا أغلق تداول اليوم التالي على انخفاض. يؤكد هذا الإشارة الهبوطية للنموذج، حيث لا يتم تجاوز قمة النجم الساقط، ويتجه السعر لاحقاً نحو الانخفاض على مدى الشهر التالي. قد يفكر المتداولون الذين يستخدمون هذا النمط في الخروج من مراكز الشراء عند التأكيد، سواء بشمعة تأكيد أو بإغلاق أقل في اليوم التالي. 

مزايا استخدام نمط النجم الساقط في التحليل الفني 

من أهم مميزات نمط النجم الساقط أنه تشكيل بسيط يمكن التعرف عليه بسهولة. كما أنه موثوق به إلى حد معقول في رصد الانعكاسات الهبوطية، خاصة عندما يتشكل بالقرب من مستوى مقاومة. ومع ذلك، لا ينبغي أبداً استخدام هذا النمط بمعزل عن غيره. يجب دائماً تأكيد الإشارة بمؤشرات فنية أخرى قبل اتخاذ أي إجراء. على سبيل المثال، يمكن التحقق من صحة نمط النجم الساقط عند قمة الاتجاه الصعودي، مما يشير إلى انعكاس محتمل، باستخدام تصحيح فيبوناتشي. يمكن لهذا المؤشر أن يساعد في قياس مدى حركة الاتجاه المعاكس للسوق.  

كيف تتداول عندما ترى نمط النجم الساقط؟ 

للتداول بناءً على نمط النجم الساقط، الذي يمكن أن يشير إلى انعكاس هبوطي (احتمال انخفاض السعر)، ضع في اعتبارك استخدام المشتقات مثل عقود الفروقات، إذا كنت ترغب في الربح من انخفاض السعر. 

إليك كيفية البيع على المكشوف عند رصد نمط النجم الساقط: 

• افتح حساب تداول في نقدي أو سجل الدخول إلى حسابك الحالي. 

• ابحث عن الأصل الذي ترغب في تداوله. 

• أدخل حجم المركز المطلوب. 

• اختر “بيع” في بطاقة التداول وأكد الصفقة. 

للتدرب قبل التداول المباشر، استخدم حساباً تجريبياً في نقدي، والذي يوفر 100,000 دولار من الأموال الافتراضية لاستكشاف التداول في ظروف السوق الحقيقية دون المخاطرة برأس مالك الخاص. 

عندما يفشل النمط 

عندما يفشل نمط النجم الساقط في إحداث الانعكاس الهابط المتوقع، ويستمر السعر في الارتفاع، غالباً بسبب نقص التأكيد، أو قوة معنويات السوق، أو ضعف حجم التداول، يجب على المتداولين الالتزام بهذه الاستراتيجيات: 

• الحفاظ على وقف الخسارة: إذا تجاوز السعر أعلى نقطة في نمط النجم الساقط، قم بالخروج من الصفقة فوراً. 

• تحليل كل فشل: تحقق من سبب عدم فعالية النمط. ضع في اعتبارك ما إذا كان اتجاه سوق أكبر قد تم تجاهله. 

• تحسين استراتيجيتك: استخدم الاختبار الخلفي لتحديد إشارات التأكيد الأكثر موثوقية لسوقك المحدد وإطارك الزمني. 

• النظر في السياق الأوسع: قم دائماً بتقييم نمط النجم الساقط بالاقتران مع العوامل الفنية والأساسية الأخرى.  

* من المهم أن تتذكر أنه لا يوجد نمط معصوم من الخطأ. يعتمد التداول الناجح على إدارة الاحتمالات والمخاطر، وليس تحقيق الكمال. 

الفرق بين النجم الساقط والمطرقة المقلوبة 

المطرقة المقلوبة	النجم الساقط	الخاصية
ظل علوي طويل، جسم حقيقي صغير بالقرب من القاع، ظل سفلي ضئيل أو معدوم.	ظل علوي طويل، جسم حقيقي صغير بالقرب من القاع، ظل سفلي ضئيل أو معدوم.	المظهر
يظهر بعد تراجع في السعر.	يظهر بعد تقدم في السعر.	السياق
انعكاس صعودي محتمل (نقطة تحول نحو الارتفاع).	انعكاس هبوطي محتمل (نقطة تحول نحو الانخفاض).	الإشارة

هل تؤثر العوامل الموسمية على مدى دقة وموثوقية أنماط النجم الساقط؟ 

يمكن للعوامل الموسمية أن تؤثر على موثوقية هذه الأنماط. على سبيل المثال، قد تكون أنماط النجوم الصاعدة هذه أقل اعتماداً خلال فترات حجم التداول المنخفض تاريخياً، مثل أشهر الصيف أو مواسم العطلات. وعلى النقيض من ذلك، قد تكون أكثر اعتماداً في نهاية الأرباع المالية، عندما يقوم المستثمرون المؤسسيون بإعادة موازنة محافظهم الاستثمارية. 

ختاماً، إن نمط شمعة النجم الساقط يقدم للمتداولين أداة قيمة لتحديد الانعكاسات الهبوطية المحتملة، خاصة عند تأكيدها بمؤشرات أخرى ومراقبتها في سياق السوق المناسب. 

ومع ذلك، مثل جميع أدوات التحليل الفني، فهي ليست خالية من العيوب. إن فهم قيودها، بما في ذلك التأثير المحتمل للعوامل الموسمية والحاجة إلى إدارة المخاطر، أمر ضروري للتداول الناجح.