استراتيجية التداول باستخدام مؤشر القوة النسبية  (RSI)  

شرح استراتيجية التداول باستخدام مؤشر القوة النسبية (RSI)  

مؤشر القوة النسبية (RSI) هو مؤشر زخم يستخدم في التحليل الفني. يقيس سرعة ومدى تقلبات أسعار الورقة المالية الأخيرة لتحديد ظروف ذروة الشراء أو ذروة البيع بدقة ضمن سعرها. 

يتم تمثيل مؤشر القوة النسبية بصرياً كمذبذب – رسم بياني خطي – مقياسه من صفر إلى 100. تم تطويره بواسطة ج. ويلز وايلدر الابن، وتم تقديمه في منشوره التأسيسي عام 1978، “مفاهيم جديدة في أنظمة التداول الفني”. 

بالإضافة إلى تحديد ظروف ذروة الشراء وذروة البيع في الأوراق المالية، يمكن لمؤشر القوة النسبية أيضاً تسليط الضوء على الأوراق المالية المهيأة لانعكاس الاتجاه أو تصحيح تراجع الأسعار. كما أنه يقدم إشارات لفرص الشراء والبيع المحتملة. عادةً، تشير قراءة مؤشر القوة النسبية 70 أو أعلى إلى ظروف ذروة الشراء، بينما تشير قراءة 30 أو أقل إلى ظروف ذروة البيع. 

مؤشر القوة النسبية هو أحد المؤشرات الفنية الأكثر استخداماً ويتم دمجه بشكل شائع في معظم منصات التداول التي يقدمها وسطاء الأسهم عبر الإنترنت. 

كيف تعمل استراتيجية مؤشر القوة النسبية (RSI)؟ 

يقارن مؤشر القوة النسبية (RSI)، وهو مؤشر زخم، قوة السهم خلال تحركات الأسعار الصعودية بقوته خلال تحركات الأسعار الهبوطية. ربط هذه المقارنة بحركة السعر يمكّن المتداولين من فهم الأداء المحتمل للسهم. 

مؤشر القوة النسبية (RSI)، خاصة عند استخدامه بالاقتران مع مؤشرات فنية أخرى، يعزز بشكل كبير قدرة المتداولين على اتخاذ قرارات تداول مستنيرة. 

حساب مؤشر القوة النسبية (RSI) 

يتكون حساب مؤشر القوة النسبية (RSI) من خطوتين، تبدأ بالصيغة التالية: 

يمثل “متوسط الربح” و”متوسط الخسارة” متوسط النسبة المئوية للربح والخسارة خلال فترة زمنية محددة. 

يتم استخدام قيمة موجبة لمتوسط الخسارة. 

يتم التعامل مع فترات انخفاض الأسعار على أنها صفر عند حساب “متوسط الربح”. 

يتم التعامل مع فترات ارتفاع الأسعار على أنها صفر عند حساب “متوسط الخسارة”. 

فترة النظر الخلفي ” المراجعة ” القياسية لحساب مؤشر القوة النسبية الأولي هي 14 فترة. 

مثال: 

لنفترض أن السوق أغلق مرتفعاً في سبعة من الأيام الـ 14 الماضية، بمتوسط ربح أولي قدره 1%. 

أغلقت الأيام السبعة المتبقية على انخفاض، بمتوسط خسارة أولي قدره -0.8%. 

يتم حساب مؤشر القوة النسبية الأول على النحو التالي: 

بعد توفر بيانات 14 فترة، يتم إجراء حساب ثانٍ لتوفيق النتائج. هذا يضمن أن مؤشر القوة النسبية (RSI) يقترب فقط من 100 أو صفر خلال اتجاهات السوق القوية. 

رسم مؤشر القوة النسبية (RSI) 

بعد حسابه، يتم عادةً رسم مؤشر القوة النسبية (RSI) أسفل مخطط سعر الأصل. يرتفع مؤشر القوة النسبية مع زيادة تكرار وحجم تحركات الأسعار الصعودية، وينخفض مع زيادة تكرار وحجم تحركات الأسعار الهبوطية. 

من المهم ملاحظة أن مؤشر القوة النسبية قد يظل في منطقة ذروة الشراء لفترات طويلة خلال الاتجاه الصعودي للأصل. 

وبالمثل، قد يظل في منطقة ذروة البيع لفترات طويلة خلال الاتجاه الهبوطي. يمكن أن يكون هذا السلوك مربكاً للمحللين المبتدئين. ومع ذلك، فإن فهم كيفية تفسير المؤشر في سياق الاتجاه السائد سيحل هذه الارتباكات. 

لماذا يعتبر مؤشر القوة النسبية (RSI) مهماً؟ 

مؤشر القوة النسبية (RSI) مهم لعدة أسباب رئيسية: 

• التنبؤ بسلوك السعر: يستخدم المتداولون مؤشر القوة النسبية لتوقع تحركات أسعار الأوراق المالية.  

• التحقق من الاتجاهات والانعكاسات: يساعد المتداولين على تأكيد الاتجاهات الحالية وتحديد انعكاسات الاتجاه المحتملة.  

• تحديد حالات الشراء المفرط والبيع المفرط: يسلط مؤشر القوة النسبية الضوء على متى تكون الورقة المالية في حالة شراء مفرط أو بيع مفرط.  

• إصدار إشارات الشراء والبيع: يوفر للمتداولين على المدى القصير إشارات شراء وبيع قابلة للتنفيذ.  

• دعم استراتيجيات التداول: كمؤشر فني، يمكن دمجه بفعالية مع مؤشرات أخرى لتعزيز استراتيجيات التداول. 

كيفية استخدام مؤشر القوة النسبية (RSI) مع الاتجاهات؟ 

تعديل مستويات مؤشر القوة النسبية لتناسب الاتجاهات 

فهم الاتجاه الأساسي للورقة المالية أمر بالغ الأهمية لتفسير قراءات مؤشر القوة النسبية (RSI) بدقة. على سبيل المثال، يشير خبير السوق الشهير كونستانس براون (CMT) إلى أنه خلال الاتجاه الصاعد، من المرجح أن تكون قراءة مؤشر القوة النسبية للبيع المفرط أعلى بكثير من 30. وبالمثل، فإن قراءة الشراء المفرط خلال الاتجاه الهابط تكون عادة أقل بكثير من 70. 

خلال الاتجاه الهابط، غالباً ما يبلغ مؤشر القوة النسبية ذروته بالقرب من 50 بدلاً من 70. يمكن للمتداولين اعتبار ذلك مؤشرًا أكثر موثوقية للظروف الهبوطية. 

لتمييز الاتجاه العام بشكل أفضل وتحديد الحدود القصوى، يرسم العديد من المستثمرين خط اتجاه أفقياً بين 30 و 70 عندما يظهر اتجاه قوي. 

على العكس من ذلك، فإن تعديل مستويات مؤشر القوة النسبية لظروف الشراء المفرط أو البيع المفرط عادة ما يكون غير ضروري عندما يكون سعر السهم أو الأصل داخل قناة أفقية طويلة الأجل أو نطاق تداول، بدلاً من اتجاه صاعد أو هابط قوي. 

يظهر مؤشر القوة النسبية موثوقية أقل في الأسواق ذات الاتجاهات مقارنة بنطاقات التداول. في الواقع، يعترف العديد من المتداولين بأن إشارات مؤشر القوة النسبية في الاتجاهات الصاعدة أو الهابطة القوية غالباً ما تكون خاطئة. 

استخدم إشارات الشراء والبيع التي تتناسب مع الاتجاهات 

يركز مفهوم ذو صلة على إشارات وتقنيات التداول التي تتماشى مع الاتجاه السائد. تحديداً، استخدام إشارات صعودية بشكل أساسي خلال الاتجاه الصاعد وإشارات هبوطية بشكل أساسي خلال الاتجاه الهابط يمكن أن يساعد المتداولين على تخفيف الإشارات الخاطئة التي قد ينتجها مؤشر القوة النسبية في الأسواق ذات الاتجاه. 

ما هو رقم مؤشر القوة النسبية الصعودي؟ 

يختلف تعريف مستويات مؤشر القوة النسبية الصعودي اعتماداً على ظروف السوق، وتحديداً ما إذا كان السوق يتجه صعوداً أو هبوطاً أو يتداول ضمن نطاق. 

تحدث إحدى الإشارات الصعودية المعترف بها عندما ينخفض مؤشر القوة النسبية إلى ما دون 30، مما يشير إلى حالة ذروة البيع. ومع ذلك، من المهم أن نتذكر أن إشارات مؤشر القوة النسبية الصعودي تكون أكثر فعالية في الاتجاهات الصعودية. في اتجاه هبوطي واضح، قد يستمر الاتجاه حتى بعد وصول مؤشرات الزخم إلى مستويات ذروة البيع. علاوة على ذلك، قد تحقق الصفقات التي يتم بدؤها بناءً على هذه الإشارة إمكانات ربح محدودة، لأنها ستكون معاكسة لاتجاه قوي وحديث. 

على العكس من ذلك، خلال اتجاه صعودي قوي، يتم إنشاء إشارة مؤشر القوة النسبية الصعودي عن طريق انعكاس بعد انخفاض إلى حوالي 40-50. تعتبر هذه المنطقة عادة منطقة دعم خلال الاتجاه الصعودي. غالباً ما يؤكد هذا الانعكاس تحولاً إيجابياً في الزخم نحو الاتجاه الصعودي السائد بعد التراجع، مما يشير إلى إمكانية استمرار الحركة الصعودية. 

ما هو رقم مؤشر القوة النسبية الهابط (Bearish RSI)؟ 

تعكس إشارات مؤشر القوة النسبية الهابطة الإشارات الصاعدة، ولكنها تعمل في الاتجاه المعاكس. تحدث إشارة هابطة رئيسية عندما يعبر مؤشر القوة النسبية مستوى 70، مما يشير إلى حالة ذروة شراء. إذا تبع ذلك انخفاض دون مستوى 70، فهذا يشير إلى انخفاض محتمل في زخم الصعود، مما ينبه المتداولين إلى انعكاس محتمل في الأسعار. 

ومع ذلك، من المهم ملاحظة أن إشارات مؤشر القوة النسبية الهابطة تكون أكثر فعالية عند تطبيقها ضمن اتجاهات هابطة راسخة. 

خلال اتجاه هابط قوي، تكون إشارة مؤشر القوة النسبية الهابطة الرئيسية هي انعكاس الاتجاه بعد ارتفاع إلى نطاق 50-60. غالباً ما يعمل هذا كتأكيد لعودة زخم الهبوط بعد ارتداد، مما يشير إلى انخفاض محتمل آخر في الأسعار. 

الفرق بين مؤشر القوة النسبية (RSI) ومؤشر الماكد (MACD) 

مؤشر تقارب وتباعد المتوسطات المتحركة (MACD) هو مؤشر زخم تتبع الاتجاه الذي يوضح العلاقة بين متوسطين متحركين لسعر الورقة المالية. يتم حساب الماكد عن طريق طرح المتوسط المتحرك الأسي لمدة 26 فترة من المتوسط المتحرك الأسي لمدة 12 فترة. نتيجة هذا الحساب هي خط الماكد. 

يتم بعد ذلك رسم خط إشارة لمتوسط الماكد لمدة تسع فترات، المعروف باسم خط الإشارة، فوق خط الماكد. يمكن أن يعمل خط الإشارة هذا كإشارة لتشغيل إشارات الشراء والبيع. يمكن للمتداولين بدء صفقة شراء عندما يعبر الماكد فوق خط الإشارة الخاص به، وبيع أو بيع الورقة المالية على المكشوف عندما يعبر الماكد تحته. 

تم تصميم مؤشر القوة النسبية (RSI) للإشارة إلى ما إذا كانت الورقة المالية في حالة شراء مفرط أو بيع مفرط بالنسبة لمستويات الأسعار الأخيرة. يتم حسابه باستخدام متوسط مكاسب وخسائر الأسعار على مدى فترة زمنية محددة. الفترة الزمنية الافتراضية هي 14 فترة، بقيم تتراوح من 0 إلى 100. 

يقيس الماكد العلاقة بين متوسطين متحركين أسيين (EMAs)، بينما يقيس مؤشر القوة النسبية (RSI) زخم تغير السعر بالنسبة لأحدث الارتفاعات والانخفاضات. غالباً ما يتم استخدام هذين المؤشرين لتزويد المحللين بنظرة عامة فنية شاملة للسوق. 

يقيس كلا المؤشرين زخم الأصل. ومع ذلك، فإنهما يقيسان عوامل مختلفة ويمكن أن يعطيا أحياناً إشارات متضاربة. على سبيل المثال، قد يُظهر مؤشر القوة النسبية قراءة أعلى من 70 لفترة طويلة، مما يشير إلى أن الورقة المالية في حالة شراء مفرط. في الوقت نفسه، قد يشير الماكد إلى أن زخم الشراء للورقة المالية لا يزال في ازدياد. يمكن لأي من المؤشرين أن يشير إلى انعكاس وشيك للاتجاه من خلال إظهار التباعد عن السعر (يستمر السعر في الارتفاع بينما ينخفض المؤشر، أو العكس). 

حدود مؤشر القوة النسبية (RSI) 

يقارن مؤشر القوة النسبية زخم الأسعار الصعودي والهبوطي ويعرض النتائج كمذبذب يقع أسفل مخطط الأسعار. كما هو الحال مع معظم المؤشرات الفنية، تكون إشاراته أكثر موثوقية عندما تتوافق مع الاتجاه السائد طويل الأجل. 

إشارات الانعكاس الحقيقية نادرة ويمكن أن يكون من الصعب تمييزها عن الإشارات الخاطئة. على سبيل المثال، تحدث إشارة إيجابية خاطئة عندما يتبع تقاطع صعودي انخفاض مفاجئ في سعر السهم. وعلى العكس من ذلك، تحدث إشارة سلبية خاطئة عندما يتم ملاحظة تقاطع هبوطي، ومع ذلك يشهد السهم ارتفاعاً مفاجئاً. 

نظراً لأن المؤشر يقيس الزخم، فقد يظل في مناطق ذروة الشراء أو ذروة البيع لفترات طويلة عندما يظهر الأصل زخماً كبيراً في أي من الاتجاهين. لذلك، يثبت مؤشر القوة النسبية فعاليته في سوق متذبذب، يُعرف أيضاً باسم نطاق التداول، حيث يتناوب سعر الأصل بين الحركات الصعودية والهبوطية. 

ما هو رقم مؤشر القوة النسبية (RSI) الجيد الذي يجب استخدامه؟ 

قد يتعلق السؤال حول ما يشكل “مؤشر قوة نسبية جيد” إما بالإطار الزمني المستخدم في حسابه أو بالمستويات الناتجة عنه. 

بالنسبة للإطار الزمني، تعتمد فترة مؤشر القوة النسبية المثالية على أسلوب التداول الخاص بك، والإطار الزمني المختار، وظروف السوق السائدة. يوفر الإطار الزمني القياسي المكون من 14 فترة حساسية متوازنة لتقلبات الأسعار، مما يجعله مناسباً لتداول التأرجح وتداول المراكز. تعمل الفترات الأقصر، التي تتراوح من 5 إلى 9، على تحسين استجابة مؤشر القوة النسبية، مما يجذب المتداولين اليوميين الذين يسعون إلى الاستفادة من تحولات الزخم السريع، وإن كان ذلك مصحوباً بزيادة التشويش في الإشارات. على العكس من ذلك، يتم تفضيل الفترات الأطول، مثل 21 إلى 30، من قبل المستثمرين على المدى الطويل، الذين يهدفون إلى تحديد الاتجاهات الهامة. 

بدلاً من ذلك، يمكن أن يشير “رقم مؤشر القوة النسبية الجيد” إلى مستويات المؤشر. تشير قيمة مؤشر القوة النسبية الأقل من 30 إلى أن الأصل قد يكون في حالة بيع مفرط أو مقوم بأقل من قيمته، مما قد يشير إلى فرصة شراء مواتية. على العكس من ذلك، تشير قيمة مؤشر القوة النسبية الأعلى من 70 إلى أن الأصل قد يكون في حالة شراء مفرط أو مقوم بأعلى من قيمته، مما يشير إلى فرصة بيع محتملة. تشير قيمة مؤشر القوة النسبية البالغة 50 إلى توازن محايد بين مراكز الشراء ومراكز البيع. 

في الختام، مؤشر القوة النسبية (RSI) هو أداة قوية، لكن فعاليته تعتمد على قدرتك على تكييف تطبيقه مع ظروف السوق المتغيرة. سواء كنت متداولاً يومياً أو مستثمراً طويل الأجل، فإن فهم كيفية تعديل مستويات مؤشر القوة النسبية وتفسير إشاراته في سياق الاتجاهات السائدة أمر بالغ الأهمية. افهم الطبيعة الديناميكية للأسواق، وحسن استراتيجياتك باستمرار، واستفد من الموارد المتاحة على منصة نقدي للبقاء في الصدارة.